自去年8月“网上贷款暂行办法”出台以来，汽车贷款作为网上贷款细分领域中较为成熟的资产，以其资产处置灵活、分散程度小、风险可控等特点在资本市场上得到了广泛的应用。
根据网贷之家数据显示，2017年10月，P2P网贷行业涉及车贷业务的正常运营平台数量有524家，占同期P2P网贷行业正常运营平台的比例已达到26.53%。车贷平台头部企业微贷网、投哪网两家成交量突破10亿元;人人聚财、拓道金服分别以6.87亿元、5.28亿元的成交量排名第3、第4，头部平台优势显现。一时间，车抵贷被推到了风口浪尖，车抵贷市场已是红海、行业已是寡头僧多局面等言论甚嚣尘上。
当然这些言论并非空穴来风，车抵贷市场的玩家越来越多，竞争也在加剧，但如果仅仅以竞争激烈程度这样的表象来判断一个行业有没有机会，是否处于寡头垄断机会，这样的判断难免显得轻率随意。按这个逻辑，绝大多数行业都没有机会了，因为在中国任何一个行业竞争都很激烈!
暂未出现强势品牌，寡头垄断行业的三大特征，车贷一个也不具备
理论上来说，寡头垄断行业应具备三大要素：第一，整个市场只有唯一一个供应者，并且没有任何替代品;第二，该供应者具有对该产品价格的完全控制权;第三，该行业具有很高的进出壁垒，以致于任何一个企业(行业内和行业外)都无法进入或退出。
很显然，第一点第二点在车抵贷行业显然不成立。目前车贷尚无某一平台打造出全国范围内的资产端品牌认知，借款用户还是以利率为导向，没有忠诚度，谁的价格低、流程短、能够触达更多人，客户就会涌向谁。在这种情况下，多数平台拼的是边际成本的高低，而大平台在价格方面存在天花板，很难形成决定性的领先优势。
而在行业壁垒方面，车贷行业除了资金供给规模和风控，没有太大的壁垒，初始资金投入、技术投入均不高。目前，P2P网贷平台的车贷主要针对二手车，手续简单，业务流程不复杂。借款人申请车抵贷后，平台将安排风控专员对借款人车况及相关信息进行审核评估，若审核通过即可为借款人放贷，并采用GPS等工具对借款人进行后续监控。
总体来讲，目前车贷行业还处在初步发展阶段。一方面，产品同质化较严重，业务种类单一，以抵质押为主，偏“典当”性质;另一方面，从获客、风控、运营到贷后的整个车贷流程，科技渗透率仍较低，且缺乏统一的行业标准。
风控体系、服务水平的优劣将是决胜的关键，中小平台并不是没有机会冲击第一阵营
在当前的市场条件下，风控体系、服务水平的优劣无疑将是平台决胜的关键。谁能在风控、门店、服务水平、产品设计等方面进行更为精细化的运营，谁就能在车贷市场占据一席之地。这无疑给“五脏俱全”的中小型平台留下了追赶头部企业的机会。
在还未定局的车贷市场，中小平台并非毫无优势。首先，相较于大平台多元的资产端供应，中小平台往往专注于车贷业务，在合规、备案上有一定优势，尤其是纯车贷平台，面临的合规压力相对较小。其次，此类中小型平台只是在规模体量上小于大型平台，而该有的硬件设施都具备，从用户角度来讲，投资体验与大型平台无异。除此之外，，在面临行业变化时可能会更加敏感，且中小平台在人力、物力成本上低于大型平台，操作空间大，反应更加快速。当机遇降临时，这部分平台可能最先触及，其发展潜力不可低估。
由于汽车市场持续发展的外部红利和汽车贷款市场的低金融渗透性，对汽车贷款业务的需求依然强劲。中、小型平台拥有全部五脏机构，如果在大数据风险控制、服务流程上努力工作，并非没有机会实现绕道超车，在短时间内成长为领头平台的竞争对手。